El inversor Peter Andersen está decepcionado por la “vergonzosa ausencia” de Apple en IA antes del evento del iPhone
Se espera que la compañía presente el nuevo iPhone 17 en su evento de lanzamiento el 9 de septiembre, pero el inversor Peter Andersen no está nada entusiasmado por ver la última línea de lanzamientos de la compañía.
Andersen, fundador y director de inversiones de Andersen Capital Management, participó el lunes en el programa ”Power Lunch” de CNBC para ofrecer su opinión sobre el fabricante del iPhone, así como sobre otros actores clave del mercado. A continuación, lo que Andersen comentó durante el segmento “Power Check”.
APPLE
Las acciones de Apple bajaron un 1% el lunes antes de su evento de lanzamiento, que se celebrará el martes en sus instalaciones a las 10:00 a. m., hora del Pacífico. El lema del evento es: “Impresionante”.
Pero Andersen no se mostró impresionado, sino que expresó su decepción con el gigante tecnológico por sus productos y su posicionamiento, en concreto, por su falta de enfoque en el desarrollo de sus capacidades de software y en alcanzar el nivel de sus competidores en inteligencia artificial. En cambio, el inversor afirmó que la actualización del martes, que se espera esté más centrada en el desarrollo de hardware, «me parece una especie de engaño y una forma de ignorar el problema».
Los resultados de Siri han sido pésimos, y el desarrollo de inteligencia artificial de Apple ha sido realmente deficiente. Es una verdadera vergüenza, en términos de esfuerzos en IA, pero están intentando centrar su atención en el desarrollo de hardware —dijo—. Si realmente criticas a Apple, podrías argumentar: ¿ha habido alguna innovación aparte de estos desarrollos graduales? Algunos bromean diciendo: «Bueno, ahora están añadiendo cinco lentes, en lugar de cuatro en su cámara».
Si bien los nuevos lanzamientos de hardware de la compañía podrían tranquilizar a los inversores en el corto plazo, esto no es suficiente para apuntalar la valoración fundamental de la compañía en un horizonte más largo, agregó Andersen.
Intentarán centrarse en la nueva penetración y en que el hardware ofrece innovaciones, pero a largo plazo, creo que deben centrarse en el desarrollo de software. Una solución, por supuesto, es comprar un iPhone nuevo y simplemente descargar ChatGPT si se desea, lo que soluciona su vergonzosa ausencia en el desarrollo de IA —dijo—. Pero no creo que sea una solución a largo plazo.
Oracle
Andersen tenía en la mira otra acción que subió un 3% el lunes. Oracle publicará sus resultados fiscales del primer trimestre después del cierre del mercado el martes.
Sin embargo, Andersen expresó su cautela con respecto a las acciones tras los informes de los inversores sobre la posible desaceleración de la adopción corporativa de la inteligencia artificial. El inversor estimó que alrededor del 80 % de los ingresos de Oracle provienen de su negocio de infraestructura de IA en la nube.
“Ese es un factor clave en todo esto, especialmente con las ganancias de Oracle”, dijo. “Así que, si se desacelera la adopción de la IA, definitivamente veremos algún comentario de la compañía sobre la posibilidad de que el ritmo de gasto no se mantenga al mismo ritmo desorbitado que ha mantenido hasta la fecha”.
Es más, Anderson añadió que cualquier connotación negativa de Oracle en este frente podría actuar como un canario en la mina de carbón para otras compañías vistas como los niños modelo del desarrollo de IA.
“En este punto, si la compañía insinúa, aunque sea vagamente, que hay una ligera desaceleración, eso puede ser suficiente, en mi opinión, para causar un gran pánico en las ventas de cualquiera de las empresas relacionadas con el desarrollo de IA”, continuó.
Robinhood y AppLovin
Finalmente, Andersen dijo que las últimas incorporaciones de Robinhood al S&P 500 y AppLovin podría ser un indicador del enfoque en la inversión en el futuro.
La aplicación de negociación de acciones Robinhood y las acciones de tecnología publicitaria AppLovin se unirán al índice de referencia antes de que comiencen las operaciones el 22 de septiembre. Las acciones de Robinhood subieron un 16% el lunes, mientras que las de AppLovin subieron un 12%.
“A medida que el S&P busca incorporar nuevos miembros, sin duda quiere seguir siendo relevante para el inversor actual”, afirmó Andersen. “Por lo tanto, estas dos empresas probablemente sean extremadamente relevantes para algunos inversores que se centran en las criptomonedas”.
Pero si su tesis de que el gasto en IA se está desacelerando se materializa, el S&P podría ir en otra dirección con futuras incorporaciones, continuó.
“Preveo que si se desacelera el gasto en IA, también habrá un cambio de enfoque. Es decir, creo que sería bueno que una empresa manufacturera regular se añadiera al S&P 500, pero creo que tendremos que esperar para ver si eso realmente sucede a lo largo del año”, dijo Andersen.