Se está produciendo una ruptura en las acciones de estas tierras raras, según los gráficos.
Nikola Tesla dijo una vez: “Dentro de mil años el teléfono y la cámara de cine podrán estar obsoletos, pero el principio del campo magnético giratorio seguirá siendo algo vital para todos los tiempos venideros”.
Justo hoy agregamos una posición del 3% en MP Materials, símbolo “MP”, en nuestra cartera de Operaciones Activas y una participación del 2% en nuestra cartera de Crecimiento Alfa Táctico. MP es el único productor a gran escala de minerales de tierras raras en Estados Unidos, y produce el 15% del suministro mundial de óxidos de tierras raras, el componente esencial de los imanes permanentes de alta resistencia.
Según el sitio web de MP, su historia es simple: «MP Materials se fundó para adquirir Mountain Pass (California) cuando la planta estaba inactiva y a punto de cerrar. Desde entonces, hemos restaurado por completo la cadena de suministro de tierras raras en Estados Unidos. ... el magnetismo es sinónimo de movimiento».
Estos imanes son los componentes básicos que impulsan todo, desde vehículos eléctricos hasta turbinas eólicas, teléfonos inteligentes y sistemas de defensa. La administración actual está priorizando las cadenas de suministro nacionales de estos minerales críticos, ya que China es el principal proveedor mundial y se considera que está potenciando este bastión. En julio, el gobierno estadounidense invirtió 400 millones de dólares en acciones preferentes, además de warrants, junto con 1.000 millones de dólares en financiación de JPMorgan.y Goldman Sachspara financiar una nueva planta para producir imanes de tierras raras.
Y justo esta mañana, la administración Trump anunció planes para ampliar la reserva estratégica de uranio de EE. UU. El uranio no es asunto del MP, pero esta política corrobora el mensaje de que Washington se toma en serio asegurar una cadena de suministro nacional de energía y minerales.
En el gráfico semanal, vemos que la acción cayó desde un máximo de $60,25 en 2022, llegando incluso a estar por debajo de los $10, antes de recuperarse y romper ese récord anterior. Los $60,25 han pasado de ser resistencia a soporte. La previsión de ingresos para 2026 de $706,55 millones, un 150% más que este año, y 70 centavos en ganancias por acción, un 243% más que este año, deberían ser suficientes para mantener el mínimo de soporte en $60,25.
Pasando al gráfico diario, podemos ver que la acción cotizó por encima de $80 en agosto y desde entonces se corrigió a la baja en una corrección ABC hasta la escena de la ruptura de $60.25, junto con el promedio móvil azul de 50 períodos, ambos ofreciendo soporte.
Esta mañana abrí una posición de la mitad de su tamaño en MP contra el mínimo de soporte y, con la confirmación adicional de una ruptura por encima de $75, intentaré añadir la otra mitad y subir los stop loss. Si esta tesis actual de entrada en $66 no funciona, intentaré reducir la posición por debajo de $60. De cara a los próximos dos trimestres, los analistas esperan un crecimiento de los ingresos del 89% y el 146%, respectivamente.
El poder de la gestión activa de carteras reside en combinar el análisis técnico con el análisis fundamental y un enfoque disciplinado de la gestión de riesgos con el objetivo de generar retornos superiores a los ofrecidos por los índices de referencia simples: MP Materials es un gran ejemplo.