Goldman Sachs Asset Management (AM) ha anunciado los cierres definitivos de sus fondos secundarios del mercado privado, Vintage IX y Vintage Infrastructure Partners.
Los Vintage Funds brindan soluciones de liquidez a inversores del mercado privado y a administradores de fondos, y representan un buque insignia de la franquicia de activos alternativos de Goldman Sachs, con liderazgo en el espacio secundario desde 1998 y más de 45.000 millones de dólares en activos bajo administración.
Vintage IX cerró por encima de su objetivo de recaudación de fondos, con 14.200 millones de dólares en compromisos de capital de un grupo global y diverso de instituciones e inversores con alto patrimonio neto; y un compromiso significativo por parte de los empleados de Goldman Sachs.
El fondo predecesor de la empresa, Vintage VIII, cerró con 10.300 millones de dólares en compromisos en 2020. Harold Hope, director global de secundarios de Goldman Sachs AM, ha agradecido "profundamente el apoyo de los inversores nuevos y existentes.
Además de este capital, también recaudamos capital de coinversión comprometido, lo que nos brinda flexibilidad adicional para aprovechar un conjunto diverso de oportunidades. Con este capital, nos comprometemos a ofrecer rentabilidades de capital privado consistentes y diferenciadas a nuestros inversores.
Estamos en un punto de inflexión en el mercado secundario. Hoy en día hay más formas que nunca de obtener valor de los secundarios, y creemos que los ganadores a largo plazo en este mercado serán los compradores que puedan navegarlo en su totalidad y sopesar el valor relativo entre tipos y estructuras de transacciones".
Según Goldman Sachs, el éxito de la recaudación de fondos refleja el reconocimiento de la trayectoria de 25 años del equipo, así como la atractiva oportunidad de mercado en los secundarios. La demanda de liquidez es alta, con muchas instituciones globales sobreasignadas a mercados privados o en busca de formas de generar liquidez dentro de sus carteras.
El equipo de secundarios se diferencia por su larga experiencia en la ejecución, tanto de transacciones secundarias tradicionales ,como de soluciones secundarias no tradicionales (incluidos vehículos de continuación y acciones preferentes), así como por su capacidad para aprovechar los recursos más amplios de Goldman Sachs para obtener, evaluar y ejecutar estas inversiones.
Vintage Infrastructure Partners, que se basa en 15 años de inversión en infraestructura secundaria dentro de la plataforma Vintage existente, cerró aproximadamente 1.000 millones de dólares en compromisos de capital, lo que lo convierte en el fondo combinado inaugural de Goldman Sachs dedicado a invertir en el mercado de infraestructura secundaria en expansión.
Hope ha añadido que "Vintage Infrastructure Partners es una extensión natural de nuestra plataforma y nos sentimos alentados por los vientos de cola que continúan impulsando el crecimiento y las oportunidades en esa parte del mercado. Esperamos ser un proveedor de soluciones más completo para inversores y gestores que buscan opciones de liquidez en toda la gama de sus inversiones en el mercado privado".
