Colonial: emisión de obligaciones por importe de 500 mln eur (Valoración)
Colonial:: tras la recompra de bonos anunciada a principio de semana, la Compañía ha informado de que, una vez completada la prospección de la demanda: 1-. Va a llevar a cabo una emisión de obligaciones por importe de 500 mln eur (11,6% DFN) con vencimiento en junio de 2029, un cupón anual del 0,75% y un precio de emisión del 98,969% de su valor nominal.
2-. Está previsto que los Bonos se admitan a negociación en AIAF.
3-. La suscripción y desembolso de los Bonos tendrá lugar, previsiblemente, el 22 de junio de 2021.
4.- La Sociedad tiene previsto destinar el importe de los Bonos a satisfacer necesidades corporativas generales, incluyendo la refinanciación y/o amortización anticipada de cualquier pasivo financiero.
Valoración:
1-. Noticia positiva dado el bajo coste de financiación obtenido.
2-. Con esta operación, la vida media de la deuda de Colonial pasa de 5 a 5,2 años, con un coste medio que se reduce desde el 1,77% en marzo 2021 hasta el 1,63%.
3-. La Compañía tiene cubiertos todos sus vencimientos hasta 2025.
Recomendación y P.O. En revisión.